Robo6log.ru

Финансовый обозреватель
14 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Инвестиционные стратегии строительных предприятий

Инвестиционная стратегия

Стратегией называют совокупность способов и методов по достижению цели, которая сформулирована в условиях ограниченности в ресурсах и возможностях.

Распространённая ситуация, когда на этапе запуска проекта его инициаторы сталкиваются со сложностями в виде нехватки финансовых, материальных, интеллектуальных ресурсов, отсутствием опыта и знакомств. Всё это провоцирует на создание последовательного плана действий, по получению результата исходя из того что есть.

Инвестиционная стратегия это комплекс мер по разработке, выбору и внедрению наиболее подходящих, экономически обоснованных и эффективных путей по решению задач, поставленных руководством компании.

Целью инвестиционной стратегии является разработка плана действий, благодаря которому инвестиционная деятельность будет максимально оптимизирована. Под стратегией в целом понимают совокупность управленческих решений в конкретных экономических условиях. Инвестиционная стратегия может быть разработана как для целого государства, так и для одного человека, только уровень подготовки и масштабность задачи будет отличаться.

Самым простым примером для понимания сути стратегии является инвестиционная стратегия предприятия. Любая инвестиционная деятельность ведется для того, чтобы извлекать прибыль или выгоды в нематериальном выражении.

Чтобы получать прибыль, важно оценивать такие ключевые аспекты экономической деятельности, как:

  • поиск источников финансирования
  • обеспечение плановых темпов роста
  • поддержание финансовой стабильности, а также рост основных финансовых показателей
  • минимизация сопутствующих инвестиционных рисков
  • маркетинговые исследования/изучение конъюнктуры рынка
  • ремонт, модернизация и развитие производства
  • формирование необходимого объема инвестиционных ресурсов
  • создание оптимальной структуры инвестиций
  • создание бизнес-плана, анализ инструментов инвестирования, рассчёт уровней доходности
  • создание инвестиционного портфеля, планирование вариантов покрытия ущерба в случае неэффективной реализации плана
  • оценка используемых инструментов инвестирования, выбор наиболее эффективных, отказ от убыточных активов и проектов
  • развитие бизнеса благодаря инвестиционному доходу
  • увеличение выручки и чистой прибыли/обеспечение максимальных уровней доходности.

Поскольку инвестиционная стратегия является многолетним планом доходной деятельности компании, то разработкой и управлением стратегией нужно заниматься постоянно, регулярно решая текущие задачи, переоценивая ее этапы.

Участникам инвестиционного процесса нельзя забывать о том, что при формировании стратегии категорически не рекомендуется отделять её от ранее принятых направлений развития текущей деятельности, если этого только не требуют обстоятельства. Необходима логическая связь инвестиционной вместе с финансовой, социальный, возможно политической и другими видами стратегий, которых придерживаются в компании. Для достижения максимальной эффективности вложений необходим синтез с параллельными путями деятельности. В совокупности это даёт наибольший эффект.

Принципы

Принципами инвестиционных стратегий называют свод базисных понятий, от которых отталкивается развитие деятельности в будущем:

  • цели должны удовлетворять интересы всех участников инвестиционного проекта
  • цели четко сформулированы/исключают разночтения/обладают количественными измерениями/поддаются оценке
  • поставленные задачи носят реальный характер (субъект обязан обладать всем количеством ресурсов, чтобы достигнуть задуманного)
  • инвестиционная стратегия дополняет и не противоречит/не мешает достижению других бизнес задач
  • гибкость и универсальность стратегии (при изменении факторов, влияющих на деятельность, руководство всегда имеет возможность корректировки стратегии, не меняя конечный результат)
  • способствовать достижению приоритетных задач
  • основа для расчета объёма инвестиционных ресурсов, требуемых для полной реализации проекта
  • устанавливать направления развития инвестиционной деятельности
  • стремление к инновационному характеру деятельности.

Основные принципы инвестиционной стратегии в структурированном виде:

  • принцип соответствия (согласованность инвестиционной деятельности с мнением всех участников, и не противоречие другим принятым стратегиям развития)
  • принцип адаптивности и гибкости (при изменении внешних и внутренних факторов, при наступлении форс мажорных обстоятельств топ менеджмент компании должен обладать инструментами по изменению и корректировке утверждённой инвестиционной стратегии без отказа от поставленных задач. Такими форс мажорами могут выступить резкие изменения в законодательстве страны, в конъюнктуре рынка, экономический кризис и т.д.)
  • принцип развития и открытости (подразумевается постоянный поиск путей усовершенствования текущей инвестиционной деятельности, а также поиск новых инвестиционных инструментов, подходящих к стратегии)
  • принцип безопасности (постоянная работа над снижением уровня инвестиционных рисков, путем подбора оптимального формирования инвестиционного портфеля)
  • принцип компетентности (сфера инвестиций это весьма наукоёмкая и специфичная наука и дабы не испортить результаты от её деятельности процесс инвестирования доверяется исключительно профессионалам).

Виды инвестиционных стратегий

Виды инвестиционных стратегий могут отличаться друг от друга в зависимости от того, каким типом вложений занимается инвестор, а самое главное какие цели преследует. Основные стратегии, которыми пользуются инвесторы, ведущие инвестиционную деятельность в области финансов:

  • агрессивная стратегия — всегда направлена на получение максимального уровня прибыли в минимальные промежутки времени
  • консервативная стратегия не ставит перед собой цели быстрого обогащения, а наоборот, главной её задачей будет поддержание объёма активов на текущем уровне (безопасность)
  • умеренная стратегия при прочих равных условиях направлена и на сохранение и на умеренный рост инвестиционного капитала инвестора.

Нужно понимать, что причиной выбора инвестора в пользу финансовых инвестиций это высокие уровни доходности. Именно это их главная задача.

В ситуации, когда руководящий состав компании отдаёт приоритет в пользу технического и технологического развития, увеличения площадей производства, повышения количества и качества выпускаемой продукции, то целесообразно использовать прямые инвестиции. В таком случае стратегия инвестирования будут сводиться к следующим типам:

  • усиленный рост (используют компании, применяющие в развитии собственного бизнеса инновации в производстве и управлении)
  • инерционный рост (подходит при закрытии проекта, банкротстве, ликвидации предприятия)
  • ограниченный рост (используют предприятия занимающие лидирующее и устойчивое положение на рынке, либо компании ограниченные в ресурсах)
  • комбинированная стратегия (подходит для очень крупных организаций, обладающих множеством структурных подразделений и отделов для каждого из которых разработана собственная инвестиционная стратегия).

Разработка стратегии

Этапы разработки зависят от предсказуемости внешних и внутренних факторов, влияющих на инвестиционную деятельность в отчетном периоде, и выглядят следующим образом:

  • формулировка политики компании и её приоритетных целей и задач
  • оценка и анализ внешней среды, структуры рынка, конкурентов и т.п.
  • разработка инвестиционной политики
  • разработка механизмов осуществления инвестиционной деятельности (целый комплекс мер от управленческого характера до изыскания всех необходимых ресурсов)
  • оценка результатов принятых инвестиционных решений (закладываются ожидаемые результаты будущих инвестиций, чтобы в дальнейшем можно было дать оценку проделанной работы).

Инвестиционной деятельностью занимаются как частные лица и юридические, так и отдельные страны и их регионы. Конечно, задачи, которые каждый из них решает, очень сильно разнятся, и результаты в том числе. Чем крупнее инвестор, тем обширнее и шире пул его инвестиционных идей.

Частные инвесторы задаются целью получения финансовой независимости либо удовлетворительного финансового состояния, в то время как крупные инвесторы помимо получения дохода решают социальные, экологические, политические и другие задачи.

Примером крупного инвестора возьмём отдельный регион государства.

Механизм разработки инвестиционной стратегии региона:

  1. формулировка стратегических целей развития
  2. инвентаризация доступных инвестиционных ресурсов в регионе
  3. оценка существующего инвестиционного климата
  4. выявление возможности привлечение государственной поддержки
  5. определение направлений и путей развития экономики в регионе
  6. организация процедуры принятия мер способных улучшить инвестиционный климат и привлекательность
  7. составление списка приоритетных инвестиционных проектов
  8. оценка социально-экономических последствий по результатам запланированной инвестиционной деятельности
  9. разработка всех необходимых механизмов и принятие комплекса мер по реализации инвестиционной стратегии региона, определение точек контроля и лиц, ответственных за управление.

Инвестиционная стратегия региона это инструменты, методы и способы, позволяющие руководству территориального образования привлечь инвестиционные средства отечественных и иностранных инвесторов и использовать их с целью повышения качества жизни и развития приоритетных направлений деятельности.

НАУЧНОЕ ОБОСНОВАНИЕ РАЗРАБОТКИ И ФОРМИРОВАНИЯ СТРАТЕГИИ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПОЛИТИКИ НА ПРИМЕРЕ СТРОИТЕЛЬНОЙ ОРГАНИЗАЦИИ

магистрант, Ижевский государственный технический университет им. М.Т.Калашникова – ИжГТУ,

В статье предложен подход к формированию и разработке стратегии инвестиционной политики строительной организации. Концепция стратегического управления инвестиционной деятельностью заключается в формировании базовых систем управления и внедрении их в деятельность организации.

В условиях рыночной экономики главной целью предприятий строительного комплекса становится наращивание объемов производства, повышение конкурентоспособности и качества выпускаемой продукции, а также достижение финансовой устойчивости и извлечение прибыли. Необходимым для этогоусловием является принятие управленческих решений в области разработки и внедрения инвестиционной стратегии организации[4].

Инвестиционная стратегия – это система долгосрочных целей инвестиционной деятельности предприятия, определяемых общими задачами его развития и инвестиционной идеологией, а также наиболее эффективных путей их достижения.

Процесс разработки инвестиционной стратегии включает в себя:

  1. Формирование общего периода действия системы. С одной стороны, система должна действовать длительное время, а с другой –быть гибкойв целях ее модернизации и дополнения.
  2. Определение стратегических целей и их достижение характеризуется такими показателями, как доля рынка, занимаемая продукцией(услугами) фирмы, и динамика роста доли рынка.
  3. Обоснование стратегических направлений и форм инвестиционной деятельности. Для определения направлений решаются задачи:
Читать еще:  Инвестиционная банковская деятельность курсовая

–соотношения различных форм инвестирования на отдельных этапах перспективного периода;

–определения отраслевой направленности инвестиционной деятельности;

–определения региональной направленности инвестиционной деятельности.

  1. Определение стратегических направлений формирования инвестиционных ресурсов. Целью формирования инвестиционных ресурсов является эффективное привлечение заемных средств из различных источников осуществления инвестиций.
  2. Формирование инвестиционной политики по основным направлениям инвестиционной деятельности. Для реализации целей и задач инвестиционной политики разрабатываются инвестиционные проекты, предполагающие обоснование экономической целесообразности вложений.

При разработке инвестиционной политики определяются общий объем инвестиций, способы рационального использования собственных средств и возможности привлечения дополнительных ресурсов. Инвестиционный проект согласуется по объемам выделяемых ресурсов и срокам реализации, исходя из достижения максимального общего экономического эффекта[6].

Все проекты и программы инвестирования разрабатываются с учетом целей инвестирования и сподбором оптимальных источников финансирования на каждом этапе их реализации. Эффективная реализация выбранной стратегии может привести к достижению финансового результата(прибыли), который в свою очередь может являться источником финансирования на последующих этапах реализации стратегии предприятия. Таким образом, при разработке схемы финансирования проекта учитываются высвобождаемые со временем инвестиционные ресурсы(прирост собственных оборотных средств, средства из амортизации основных производственных фондов и т.д.).

При разработке инвестиционной политики учитываются следующие факторы:

–финансовое положение предприятия(устойчивое, неустойчивое, кризисное)

–технический уровень производства, наличие неустановленного оборудования

–возможность приобретения оборудования за счет заемных средств

–наличие у предприятия собственных средств, а также возможности привлечения заемных средств в форме кредитов и займов

–коммерческая и бюджетная эффективность намечаемых к реализации проектов

–условия страхования и получение соответствующих гарантий от некоммерческих рисков

6. Оценка результативности разработанной инвестиционной стратегии осуществляется на основании реализации следующих критериев:

–согласованность инвестиционной стратегии предприятия с общей стратегией его развития. В процессе такой оценки выявляется степень согласованности целей, направлений и этапов в реализации этих стратегий;

–согласованность инвестиционной стратегии предприятия с предполагаемыми изменениями внешней инвестиционной среды;

–согласованность инвестиционной стратегии предприятия с его внутренним потенциалом;

–внутренняя сбалансированность инвестиционной стратегии. При проведении такой оценки определяется, насколько согласуются между собой отдельные цели и целевые стратегические нормативы предстоящей инвестиционной деятельности;

–реализуемость инвестиционной стратегии. В процессе такой оценки в первую очередь рассматриваются потенциальные возможности предприятия в формировании необходимого объема инвестиционных ресурсов из всех источников и во всех формах;

–приемлемость уровня рисков, связанных с реализацией инвестиционной стратегии;

–внешнеэкономическая эффективность реализации инвестиционной стратегии. В процессе такой оценки учитываются рост деловой репутации предприятия, повышение уровня управляемости инвестиционной деятельностью структурных его подразделений (при созданиицентров инвестиций).

Рассмотрим характерные черты и некоторые особенности по разработке и внедрению стратегии инвестиционной политики на примере строительной организации.

ООО «СК-Стройиндустрия» – коммерческая организация, производящая весь комплекс строительно-монтажных работ, располагающая современной материально-технической базой. Основным направлением деятельности компании является строительство жилья, в том числе многоэтажное и малоэтажное строительство, строительство коммерческой недвижимости и эксплуатация и управление объектами недвижимости.

По временному периоду долговременные самостоятельно разрабатываемые решения могут охватывать срок приблизительно от трех до пяти лет. Данный временной промежуток объясняется тем, что в условиях нестабильной экономической и политической ситуации в России инвестиционная стратегия предприятия не может выходить за пределы этого периода. Кроме того важным условием определения периода формирования стратегии является размер предприятия.ООО «СК-Стройиндустрия» относится к малому предприятию (согласно постановлению правительства № 265 о предельных значениях дохода от предпринимательской деятельности). Инвестиционная деятельность малых организаций обычно прогнозируется на более длительный период.

Основные цели перспективного развития зависят от каждого конкретного предприятия. Исходя из размеров организации и ее отраслевой принадлежности, основными задачами предприятия являются:

  1. Наращивание объемов производства строительно-монтажных работ, промышленной продукции и оказания услуг.
  2. Повышение качества выполнения работ, выпуска промышленной продукции и предоставления услуг.
  3. Повышение эффективности производства, получение прибыли, необходимой и достаточной для развития предприятия, повышения доходов работников.
  4. Совершенствование систем энергетического и материально-технического снабжения предприятия.
  5. Развитие и поддержание на необходимом уровне системы менеджмента качества.
  6. Внедрение на базе современных технических средств информационных технологий, эффективной автоматизированной системы управления предприятием.

Большое значение при разработке стратегии инвестиционной политики имеют прогнозы внешних для предприятия экономических условий, складывающихся на рынке. Имеется в виду уровень цен на жилье, положение и перспективы развития строительcтва жилья, возможность получения кредитных средств и другие факторы[5].

На основе анализа внешних экономических условий, которые будут складываться в перспективе, рассматриваются собственные экономические возможности предприятия по реализации поставленных целей.

Различные формы инвестирования на отдельных этапах применяются в зависимости от внешних и внутренних факторов. Основой инвестирования ООО «СК-Стройиндустрия», осуществляющего производственную деятельность, будут являться реальные вложения, в том числе приобретение строительной техники, расширение и модернизация производственных мощностей, техническое перевооружение. С учетом небольшого размера предприятия свободный доступ к собственным и заемным средствам ограничен, поэтому вложения выгоднее сконцентрировать на реальном инвестировании, обеспечивающем совершенствование основных фондов.

Как показывает современная практика, проблема многих предприятий в условиях конкуренции кроется в неверном формировании эффективной структуры управления, которая мобильно и в короткие сроки реагировала бы на изменения как на внешнем, так и на внутреннем рынках работ. Для ООО «СК-Стройиндустрия» формирование стратегии базируется на совокупности стратегий по отдельным аспектам его деятельности.

Важнейшим условием эффективной реализации стратегии инвестиционной политики являются соответствующие ей изменения организационной структуры управления. Проанализировав организационную структуру управления предприятием, можно сделать вывод, что структура управления носит линейно-функциональныйхарактер. Например, производственная область имеет линейную пирамиду: заместитель начальника по производству, которому подчинены производственный и сметно-договорной отделы. Учитывая все преимущества и недостатки каждой составляющей линейно-функциональной системы, в отдельности можно сделать вывод о том, что она является оптимальной, так как позволяет четко организовать работу предприятия.

Для повышения конкурентоспособности рассматриваемого строительного предприятия необходима комплексная модернизация элементов, составляющих конкурентный потенциал. Данный процесс необходимо определить как способы расширения и модернизации производственных мощностей. Это определяет необходимость формирования стратегии развития производственных процессов. Основой рассматриваемой проблемы является необходимость построения конкретных этапов действий повышения эффективности, расширения и модернизации производственных мощностей.

Рассмотрим необходимые стратегические мероприятия в их отношении:

1. Проведение модернизации по замене существующего башенного крана марки SIMMAGT116-1,5(1989 г.в.) на кран башенный марки МК-110, отвечающий современным требованиям энергопотребления, законодательства и безопасности.

2. Последовательная замена существующей опалубки на современные опалубочные системы, отвечающие требованиям СП 70.13330.2012 «Несущие и ограждающие конструкции» (пункт 5.17 «Опалубочные работы»).

3. Использование ресурсосберегающих тепловых методов ускорения твердения бетона при монолитном строительстве в зимнее время.

Модернизация и техническое перевооружение являются одним из наиболее значительных стратегических решений, стоящих перед организацией, с точки зрения как масштабов капиталовложений, так и сложности проблемы. Такое решение находится в центре стратегии любого предприятия. Поскольку использование производственных и технических мощностей носит долгосрочный характер, подобные решения, требующие от организации выделения ресурсов, базируются на ожидаемых результатах.

В современных условиях для любого предприятия жизненно важноумение правильно поставить на перспективу цели и задачи, определить способы, методы и инструменты по улучшению инвестиционного климата.Решение данного вопроса базируется на разработке и формировании стратегии инвестиционной политики, способной гибко реагировать на динамику внешней среды, быстро адаптироваться к потребностям рынка, что послужит дальнейшему успешному функционированиюпредприятия в будущем.

Формирование инвестиционной стратегии инновационного развития строительных предприятий

Рубрика: Экономика и управление

Дата публикации: 01.12.2016 2016-12-01

Статья просмотрена: 547 раз

Библиографическое описание:

Скаринский, К. О. Формирование инвестиционной стратегии инновационного развития строительных предприятий / К. О. Скаринский, В. И. Пономарева. — Текст : непосредственный, электронный // Молодой ученый. — 2016. — № 26 (130). — С. 381-383. — URL: https://moluch.ru/archive/130/35899/ (дата обращения: 10.04.2020).

Формирование инвестиционной стратегии инновационного развития строительных предприятий

Скаринский Константин Олегович, магистрант;

Пономарева Валерия Игоревна, студент

Петербургский государственный университет путей сообщения Императора Александра I

Инновационная деятельность любой организации должна быть направлена на улучшение условий и качества жизни людей, а в предпринимательской среде на повышение эффективности функционирования экономических систем. На современном этапе развития российской экономики важно четко понимать проблемы инновационно-инвестиционной тематики для эффективного использования существующих структурных единиц в поиске оптимально эффективных путей выхода из кризиса [1, 2]. Каждый инновационно-инвестиционный процесс представляет собой комплекс действий способствующих улучшению качественных характеристик продукции, систем производства и условий жизни. Результат эффективности всех видов инноваций обладает, по существу, социальной значимостью.

Читать еще:  Самые перспективные инвестиции

Создание руководством строительной компании инвестиционной привлекательности для инвесторов является основой для активизации инновационно-инвестиционной деятельности предприятия. Конкурентная среда для своего существования активно использует природные ресурсы, тем самым постепенно ее истощая. Все увеличивающееся расходование не возобновляемого потенциала планеты диктует научному миру прилагать всё больше усилий для развития инновационных технологий по всем направлениям производственно-хозяйственной деятельности. Сегодня инновации как никогда являются самым важным фактором развития строительных организаций. Большое влияние в рыночной экономике инновации оказывают на повышение конкурентоспособности и это происходит благодаря стремлению и желанию предпринимателей добиваться конкурентных преимуществ, за счет использования инновационных технологий, продукции и организации производства [3, 4, 5]. Большой вклад инновации вносят в сохранение среды обитания это может быть возможно лишь в приложении усилий всего общества, так как отдельный предприниматель не понимает своей задачи в этой области, он не чувствует потребности в сохранении собственными силами среды для обитания.

В рыночной экономике основным показателем эффективности роста строительного предприятия является критерий увеличения прибыли, дохода и рентабельности. Когда инновации положительно влияют на снижение издержек, конкурентоспособность строительного бизнеса повышается, растёт объём реализуемой продукции, увеличиваются прибыли и рентабельность бизнеса, расширяются границы рынка, увеличивается стоимость предприятия. Основой способствующей повышению эффективности строительства и развития экономических систем стали инновации. Предприятие, стремясь удержаться на рынке, постоянно использует различные ресурсы, включая и инновации [6, 7]. При помощи инновационно-инвестиционного процесса обеспечивается улучшение производства на базе прироста качества используемых ресурсов, которое измеряется показателем ресурсоотдачи [8, 9]. При управлении бизнесом необходимо в первую очередь оптимально улучшить состав, объем производства, качество строительной продукции и взаимодействие всех ресурсов. Полезные результаты технологических инноваций, как известно, проявляются в применении новых строительных технологий или улучшение уже существующих. Это приводит к снижению удельных расходов основных ресурсов из расчета на единицу продукции и увеличению ресурсной отдачи. В результате происходит снижение себестоимости продукции и, при прочих равных условиях, увеличивается прибыль [10, 11].

Инновационно-инвестиционная деятельность строительного предприятия по совершенствованию своей продукции проявляется в улучшении качества строительства и приросте объемов возводимых объектов. Инновационные процессы нацелены приводить к улучшению качества строительной продукции, это позволяет увеличить цены и тем самым увеличить прибыль от реализации [12]. Кроме того, объекты лучшего качества исполнения, в перспективе создают для компании прирост заказов, увеличивая прибыль строительства за счет увеличения объемов продаж. Инновационно-инвестиционные процессы влияют на сокращение времени переработки сырья и улучшают предмет труда. Это приводит к сокращению сроков производственного цикла и повышает эффективность производства. Технологические инновационные процессы сопровождаются улучшением качества производственного оборудования и сокращением производственных площадей, это приводит к уменьшению основного капитала и повышению рентабельности производства [13, 14]. Комплексное совершенствование строительного производства, не обходится без инновационно-инвестиционных процессов в области организации управления строительным предприятием. К организационным инновациям относятся инновации в производственной логистике, занимающейся оптимизацией потоковых процессов тем самым, это способствует развитию и повышает конкурентоспособность строительного предприятия [15, 16].

Результирующим мотивом разработки и внедрения инноваций в строительстве является желание частных организаций достигнуть стабильного преимущества перед конкурентами или хотя бы оставаться на одинаковом с ними уровне развития. Если рассматривать государственные, муниципальные и общественные организации, то для них важным стимулом внедрения инноваций будет, безусловно, являться стремление к наибольшему удовлетворению потребностей общества в рамках рационирования бюджетных ресурсов. Такое стремление охватывает два аспекта. Первый связан с целенаправленным поиском, созданием и внедрением инновационных решений с целью достижения значительных преимуществ в будущем, а второй — с изменениями рыночной конъюнктуры как реакция на внешние воздействия [17, 18]. В рамках данной статьи инновационно-инвестиционная деятельность, как и сам инвестиционный процесс, рассматривается с двух точек зрения. С одной стороны, это процесс внутри компании, который требует управления, в том числе управления рисками, а также выделения специализированной инфраструктуры и ресурсов. С другой стороны, это сфера приложения капитала инвестора, которым может выступать сама компания. Фактически система управления инновационно-инвестиционной деятельностью имеет два отличных друг от друга управляющих воздействия на объект — это (1) воздействие непосредственно на объект, то есть управление инновационно-инвестиционной деятельностью путем управления каждой из фаз развития инновационно-инвестиционной деятельности и (2) управление «входом», то есть ресурсами необходимыми для инновационно-инвестиционной деятельности.

Инновационно-инвестиционная деятельность, характеризуется инвестиционной стадией, которая требует существенных финансовых вливаний на первых фазах процесса, фактически точки безубыточности проекты достигают лишь после существенного роста объема реализации уже произведенного инновационного продукта или услуги. Следовательно, потребность в инвестициях и эффективное динамическое управление инвестиционными ресурсами является ключевой задачей управления эффективностью инновационно-инвестиционной деятельности. [19]. Совершенствование системы управления инновационно-инвестиционными процессами на строительных предприятиях и организациях на уровне региона предполагает повышение уровня адаптивности предприятий в динамично развивающейся внешней конкурентной среде. Это означает, что процесс совершенствования системы управления строительной сферой основывается на адаптации структуры управления к процессу реализации инновационно-инвестиционной деятельности, что проявляется в формировании и регулировании инновационно-инвестиционного потенциала посредством создания в организационной структуре предприятия отдельного блока инновационного менеджмента, и вместе с тем, выделения в блоке финансового менеджмента элемента в виде специализированного подразделения, отвечающего за инвестирование средств, направляемых на реализацию инновационных процессов. Для уточнения характеристики всех участвующих в реализации инновационно-инвестиционных процессов элементов важной проблемой представляется корректировка задач функциональных подсистем реализации инновационных процессов в рамках развития системы управления инновационно-инвестиционными процессами.

Таким образом, используя принцип рыночной адаптации на строительных предприятиях, подчеркнем, что воздействие управляющей системы на инновационно-инвестиционные процессы, следует рассматривать как результат регулирования осуществления инновационно-инвестиционных процессов управляющей системой, достигаемый благодаря использованию управленческого инструментария, например методов, применяемых в системе управления другими процессами, осуществляемыми в рамках деятельности строительного предприятия.

  1. Чистяков Д. А., Селютина Л. Г., Китаев М. А. Проблемные вопросы взаимодействия участников инвестиционно-строительной деятельности в регионе // Проблемы современной экономики (Новосибирск). — 2016. — № 30. — С. 142–148.
  2. Селютина Л. Г., Купоносова Ю. Н. Современные тенденции развития жилищного строительства в Ленинградской области // Проблемы экономики и менеджмента. — 2016. — № 4 (56). — С. 64–66.
  3. Бузырев В. В., Селютина Л. Г., Мартынов В. Ф. Формирование системы организации инвестирования инновационных процессов в строительстве // Проблемы современной экономики. — 2015. — № 3 (55). — С. 261–264.
  4. Опарин С. Г., Чепель В. В. Развитие теоретических основ экономической эффективности транспортного строительства в условиях саморегулирования // Научно-технические ведомости Санкт-Петербургского государственного политехнического университета. Экономические науки. — 2014. — № 2 (192). — С. 21–30.
  5. Селютина Л. Г. Формирование рыночного предложения в сфере строительства и реконструкции жилищного фонда России // Научный результат. Серия: Технология бизнеса и сервиса. — 2016. — Т. 2. № 3. — С. 44–56.
  6. Егорова М. А., Селютина Л. Г. Финансовый аспект теории эффективного управления // Общество. Среда. Развитие (Terra Humana). — 2009. — № 3. — С. 11–17.
  7. Селютина Л. Г., Булгакова К. О. Выявление рисковых зон и систематизация рисков, возникающих при реализации инвестиционных программ при строительстве социального жилья // Научное обозрение. — 2015. — № 22. — С. 366–369.
  8. Егорова М. А., Селютина Л. Г., Доржиева Ц.-Д. Д. Управление инвестициями. Учебное пособие. — СПб.: Изд-во СПбГУТ, 2012. — 90 с.
  9. Костецкий Д. А. Анализ процесса управления строительными организациями на современном этапе // Молодой ученый. — 2016. — № 1. — С. 385–387.
  10. Селютина Л. Г., Комаров В. С., Михайлов М. И. Особенности организации экономического взаимодействия участников инвестиционно-строительного комплекса региона // Проблемы экономики и менеджмента. — 2016. — № 5 (57). — С. 111–114.
  11. Опарин С. Г. Процессно-ориентированная концепция управления рисками в экономике // Управление рисками в экономике: проблемы и решения. Труды научно-практической конференции с международным участием. Санкт-Петербург, 2016. — С. 18–26.
  12. Селютина Л. Г. Инновационный подход к управлению предприятиями строительного комплекса // Строительное предпринимательство и недвижимая собственность. Сб. докладов 27-й международной научно-практической конференции. — Варна. 2012. — С. 333–341.
  13. Кац А. Е. Пути повышения инвестиционной привлекательности строительных предприятий в современных условиях // Молодой ученый. — 2015. — № 23 (103). — С. 551–553.
  14. Селютина Л. Г. Развитие реконструктивно-строительной деятельности по формированию инвестиционного предложения на российском рынке жилья // Kant. — 2016. — № 3 (20). — С. 126–129.
  15. Пуляева П. Э. Адаптивные механизмы корпоративного управления в условиях кризиса // Молодой ученый. — 2015. — № 12 (92). — С. 481–483.
  16. Селютина Л. Г. Конкурентные процессы в современном строительстве // Вестник ИНЖЭКОНа. Серия: Экономика. — 2013. — № 1 (60). — С. 101–106.
  17. Миронова Е. Н., Шабашова Е. А. Современные проблемы развития регионального жилищного строительства // Молодой ученый. — 2016. — № 23 (127). — С. 257–259.
  18. Селютина Л. Г. Развитие инвестиционно-строительного комплекса России: проблемы и решения // Актуальные проблемы управления экономикой региона. Материалы VII Всероссийской научно-практической конференции. Санкт-Петербург, 2010. — С. 26–29.
  19. Артеменко А. А. Актуальные вопросы инновационного развития строительства // Молодой ученый. — 2015. — № 11. — С. 742–744.
Читать еще:  Инвестиции в ценные бумаги это

Инвестиционная стратегия

Стратегией называют совокупность способов и методов по достижению цели, которая сформулирована в условиях ограниченности в ресурсах и возможностях.

Распространённая ситуация, когда на этапе запуска проекта его инициаторы сталкиваются со сложностями в виде нехватки финансовых, материальных, интеллектуальных ресурсов, отсутствием опыта и знакомств. Всё это провоцирует на создание последовательного плана действий, по получению результата исходя из того что есть.

Инвестиционная стратегия это комплекс мер по разработке, выбору и внедрению наиболее подходящих, экономически обоснованных и эффективных путей по решению задач, поставленных руководством компании.

Целью инвестиционной стратегии является разработка плана действий, благодаря которому инвестиционная деятельность будет максимально оптимизирована. Под стратегией в целом понимают совокупность управленческих решений в конкретных экономических условиях. Инвестиционная стратегия может быть разработана как для целого государства, так и для одного человека, только уровень подготовки и масштабность задачи будет отличаться.

Самым простым примером для понимания сути стратегии является инвестиционная стратегия предприятия. Любая инвестиционная деятельность ведется для того, чтобы извлекать прибыль или выгоды в нематериальном выражении.

Чтобы получать прибыль, важно оценивать такие ключевые аспекты экономической деятельности, как:

  • поиск источников финансирования
  • обеспечение плановых темпов роста
  • поддержание финансовой стабильности, а также рост основных финансовых показателей
  • минимизация сопутствующих инвестиционных рисков
  • маркетинговые исследования/изучение конъюнктуры рынка
  • ремонт, модернизация и развитие производства
  • формирование необходимого объема инвестиционных ресурсов
  • создание оптимальной структуры инвестиций
  • создание бизнес-плана, анализ инструментов инвестирования, рассчёт уровней доходности
  • создание инвестиционного портфеля, планирование вариантов покрытия ущерба в случае неэффективной реализации плана
  • оценка используемых инструментов инвестирования, выбор наиболее эффективных, отказ от убыточных активов и проектов
  • развитие бизнеса благодаря инвестиционному доходу
  • увеличение выручки и чистой прибыли/обеспечение максимальных уровней доходности.

Поскольку инвестиционная стратегия является многолетним планом доходной деятельности компании, то разработкой и управлением стратегией нужно заниматься постоянно, регулярно решая текущие задачи, переоценивая ее этапы.

Участникам инвестиционного процесса нельзя забывать о том, что при формировании стратегии категорически не рекомендуется отделять её от ранее принятых направлений развития текущей деятельности, если этого только не требуют обстоятельства. Необходима логическая связь инвестиционной вместе с финансовой, социальный, возможно политической и другими видами стратегий, которых придерживаются в компании. Для достижения максимальной эффективности вложений необходим синтез с параллельными путями деятельности. В совокупности это даёт наибольший эффект.

Принципы

Принципами инвестиционных стратегий называют свод базисных понятий, от которых отталкивается развитие деятельности в будущем:

  • цели должны удовлетворять интересы всех участников инвестиционного проекта
  • цели четко сформулированы/исключают разночтения/обладают количественными измерениями/поддаются оценке
  • поставленные задачи носят реальный характер (субъект обязан обладать всем количеством ресурсов, чтобы достигнуть задуманного)
  • инвестиционная стратегия дополняет и не противоречит/не мешает достижению других бизнес задач
  • гибкость и универсальность стратегии (при изменении факторов, влияющих на деятельность, руководство всегда имеет возможность корректировки стратегии, не меняя конечный результат)
  • способствовать достижению приоритетных задач
  • основа для расчета объёма инвестиционных ресурсов, требуемых для полной реализации проекта
  • устанавливать направления развития инвестиционной деятельности
  • стремление к инновационному характеру деятельности.

Основные принципы инвестиционной стратегии в структурированном виде:

  • принцип соответствия (согласованность инвестиционной деятельности с мнением всех участников, и не противоречие другим принятым стратегиям развития)
  • принцип адаптивности и гибкости (при изменении внешних и внутренних факторов, при наступлении форс мажорных обстоятельств топ менеджмент компании должен обладать инструментами по изменению и корректировке утверждённой инвестиционной стратегии без отказа от поставленных задач. Такими форс мажорами могут выступить резкие изменения в законодательстве страны, в конъюнктуре рынка, экономический кризис и т.д.)
  • принцип развития и открытости (подразумевается постоянный поиск путей усовершенствования текущей инвестиционной деятельности, а также поиск новых инвестиционных инструментов, подходящих к стратегии)
  • принцип безопасности (постоянная работа над снижением уровня инвестиционных рисков, путем подбора оптимального формирования инвестиционного портфеля)
  • принцип компетентности (сфера инвестиций это весьма наукоёмкая и специфичная наука и дабы не испортить результаты от её деятельности процесс инвестирования доверяется исключительно профессионалам).

Виды инвестиционных стратегий

Виды инвестиционных стратегий могут отличаться друг от друга в зависимости от того, каким типом вложений занимается инвестор, а самое главное какие цели преследует. Основные стратегии, которыми пользуются инвесторы, ведущие инвестиционную деятельность в области финансов:

  • агрессивная стратегия — всегда направлена на получение максимального уровня прибыли в минимальные промежутки времени
  • консервативная стратегия не ставит перед собой цели быстрого обогащения, а наоборот, главной её задачей будет поддержание объёма активов на текущем уровне (безопасность)
  • умеренная стратегия при прочих равных условиях направлена и на сохранение и на умеренный рост инвестиционного капитала инвестора.

Нужно понимать, что причиной выбора инвестора в пользу финансовых инвестиций это высокие уровни доходности. Именно это их главная задача.

В ситуации, когда руководящий состав компании отдаёт приоритет в пользу технического и технологического развития, увеличения площадей производства, повышения количества и качества выпускаемой продукции, то целесообразно использовать прямые инвестиции. В таком случае стратегия инвестирования будут сводиться к следующим типам:

  • усиленный рост (используют компании, применяющие в развитии собственного бизнеса инновации в производстве и управлении)
  • инерционный рост (подходит при закрытии проекта, банкротстве, ликвидации предприятия)
  • ограниченный рост (используют предприятия занимающие лидирующее и устойчивое положение на рынке, либо компании ограниченные в ресурсах)
  • комбинированная стратегия (подходит для очень крупных организаций, обладающих множеством структурных подразделений и отделов для каждого из которых разработана собственная инвестиционная стратегия).

Разработка стратегии

Этапы разработки зависят от предсказуемости внешних и внутренних факторов, влияющих на инвестиционную деятельность в отчетном периоде, и выглядят следующим образом:

  • формулировка политики компании и её приоритетных целей и задач
  • оценка и анализ внешней среды, структуры рынка, конкурентов и т.п.
  • разработка инвестиционной политики
  • разработка механизмов осуществления инвестиционной деятельности (целый комплекс мер от управленческого характера до изыскания всех необходимых ресурсов)
  • оценка результатов принятых инвестиционных решений (закладываются ожидаемые результаты будущих инвестиций, чтобы в дальнейшем можно было дать оценку проделанной работы).

Инвестиционной деятельностью занимаются как частные лица и юридические, так и отдельные страны и их регионы. Конечно, задачи, которые каждый из них решает, очень сильно разнятся, и результаты в том числе. Чем крупнее инвестор, тем обширнее и шире пул его инвестиционных идей.

Частные инвесторы задаются целью получения финансовой независимости либо удовлетворительного финансового состояния, в то время как крупные инвесторы помимо получения дохода решают социальные, экологические, политические и другие задачи.

Примером крупного инвестора возьмём отдельный регион государства.

Механизм разработки инвестиционной стратегии региона:

  1. формулировка стратегических целей развития
  2. инвентаризация доступных инвестиционных ресурсов в регионе
  3. оценка существующего инвестиционного климата
  4. выявление возможности привлечение государственной поддержки
  5. определение направлений и путей развития экономики в регионе
  6. организация процедуры принятия мер способных улучшить инвестиционный климат и привлекательность
  7. составление списка приоритетных инвестиционных проектов
  8. оценка социально-экономических последствий по результатам запланированной инвестиционной деятельности
  9. разработка всех необходимых механизмов и принятие комплекса мер по реализации инвестиционной стратегии региона, определение точек контроля и лиц, ответственных за управление.

Инвестиционная стратегия региона это инструменты, методы и способы, позволяющие руководству территориального образования привлечь инвестиционные средства отечественных и иностранных инвесторов и использовать их с целью повышения качества жизни и развития приоритетных направлений деятельности.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector